序論：好文章的創(chuàng)作是一個不斷探索和完善的過程，我們?yōu)槟扑]十篇投資理財?shù)姆绞郊疤攸c范例，希望它們能助您一臂之力，提升您的閱讀品質(zhì)，帶來更深刻的閱讀感受。

篇（1）

一、研究背景

高中生投資理財課題尚屬研究空白。從全國來看，尚沒有金融機構(gòu)推出針對中學(xué)生的投資理財產(chǎn)品。本文作者利用暑假時間，用調(diào)查問卷[1]的形式調(diào)查了天津市500名高中生，并使用統(tǒng)計分析的方法對調(diào)查結(jié)果進行了分析研究。作者從高中生年平均儲蓄額、儲蓄動機[2]、儲蓄形式、風險偏好[3]、絕對風險厭惡系數(shù)[4]、投資期限偏好、損失容忍度[5]及對投資理財?shù)闹饔^訴求等多方面，進行了詳細研究。作者發(fā)現(xiàn)：天津市的高中生群體不僅具備一定的資金實力，而且有了理財?shù)囊庠浮＝Y(jié)合問卷中挖掘出的天津市高中生的儲蓄、理財和消費方面的特點以及當前金融業(yè)競爭及創(chuàng)新需求，相應(yīng)提出了一些針對高中生的投資理財?shù)慕ㄗh。

二、樣本基本情況

本次問卷調(diào)查于2014年6月～2014年7月在天津英華國際學(xué)校進行。采用隨機抽樣調(diào)查的方式共發(fā)放調(diào)查問卷500份，收回有效問卷415份。受訪者以高一高二學(xué)生為主，年齡平均在17歲，性別比例相當，男性受訪者257人，占總數(shù)57%，女性受訪者193人，占總數(shù)的43%。調(diào)查問卷包含三部分內(nèi)容：高中生群體的投資能力、投資偏好及主觀評價。

三、高中生投資理財現(xiàn)狀相關(guān)數(shù)據(jù)及分析

（一）高中生投資能力

1.年平均儲蓄額。調(diào)查發(fā)現(xiàn)：20%受調(diào)查的同學(xué)有超過5000元的年儲蓄額，61%以上同學(xué)有超過1000元的年儲蓄額，平均年儲蓄額為2963元/人。由此推斷：天津高中生儲蓄需求為4.9778億元，全國高中生（不含港澳臺）儲蓄需求約為150億元。以上數(shù)據(jù)說明隨著生活水平的提高，高中生確實具備了一定的自己。

2.儲蓄方式。關(guān)于儲蓄方式的調(diào)查，結(jié)果顯示：有43%受訪同學(xué)選擇了保留現(xiàn)金，36%的同學(xué)選擇了銀行儲蓄，選擇不同形式投資理財?shù)耐瑢W(xué)只有14%。上述結(jié)果表明：雖然高中生具備了一定的資金實力，但大多數(shù)同學(xué)投資理財觀念滯后，高達79%同學(xué)僅僅局限于現(xiàn)金和銀行存款，只有不超過14%的同學(xué)聽說或者嘗試過其他方式的儲蓄方式。

3.儲蓄動機。當被問到“為什么儲蓄”這個問題時，有近40%的同學(xué)回答有未來打算。而未來的資金使用需要保證現(xiàn)期儲蓄的保值增值，考慮到受訪同學(xué)在儲蓄方式中的回答，作者發(fā)現(xiàn)高中生的投資理財能力還不能滿足他們的理財愿望，說明有必要對其進行投資理財教育。

4.綜合分析。

結(jié)合儲蓄額跟儲蓄方式（如圖1）綜合分析，作者發(fā)現(xiàn)擁有較高收入的同學(xué)群體更容易接觸到股票、銀行理財、不動產(chǎn)等多種理財方式。這種聯(lián)系或許跟不同理財方式的入門門檻有較大關(guān)系。

（二）投資特征分析

1.風險偏好。在調(diào)查的學(xué)生群體中，78%的同學(xué)對公平賭博表現(xiàn)出對風險厭惡的態(tài)度。這種對風險厭惡的態(tài)度在投資的時候會表現(xiàn)在對風險和收益的取舍。在使用不公平賭博測試風險厭惡情況時，所得結(jié)果與公平賭博測試結(jié)果相似，也有一部分同學(xué)呈現(xiàn)為風險中性。

2.投資比例分析。

從圖2可以看出，大部分同學(xué)都愿意將一定比例儲蓄拿出來用作投資資金。有99%的同學(xué)愿意拿出10%以上的儲蓄進行投資理財。通過將投資比例跟儲蓄動機、儲蓄額交叉分析，擁有高儲蓄額、投資動機強的同學(xué)更愿意拿出更高比例的額度進行投資，這符合基本認知，也從側(cè)面說明我們數(shù)據(jù)的可信度。

3.投資期限偏好。從投資期限偏好方面來看，61%的受訪同學(xué)可以接受1年以上的投資期限，因而在設(shè)計投資理財產(chǎn)品時，可以考慮更長期限的投資，如股票、長期債券和不動產(chǎn)投資。

結(jié)合儲蓄額度分析，作者發(fā)現(xiàn)儲蓄額度高的同學(xué)更容易偏好超短期和最長期兩種投資期限，原因可能是因為他們的支出水平比較高，所以消費動機和投資動機都更加強烈。

4.對投資損失的容忍度。（1）大部分同學(xué)對風險損失的容忍度比較高，65%的同學(xué)可以接受10%以上的損失度，50%的同學(xué)可以接受15%以上的損失度，說明同學(xué)們對風險的厭惡實際上沒有那么大。在投資理財產(chǎn)品設(shè)計上，可以適當考慮風險較大的投資品種。

（2）不同儲蓄水平受訪同學(xué)對于不同損失容忍度的比例各不相同，能夠接受6%～50%損失容忍度的受訪者比例最大。500元以下和10000元以上儲蓄額受訪者都有62%以上比例同學(xué)可6%～50%損失容忍度。在2000～3000元儲蓄額受訪者中間，接受6%～50%損失容忍度的同學(xué)比例高達88%。其他儲蓄水平受訪者接受6%～50%損失容忍度的同學(xué)比例在62%和88%之間。

（3）不同期限偏好受訪同學(xué)對于不同損失容忍度的比例各不相同，能夠接受6%～50%損失容忍度的受訪者比例最大。3個月以內(nèi)期限偏好受訪同學(xué)接受6%～50%損失容忍度的比例在52%以上，1～3年期限偏好受訪同學(xué)接受6%～50%損失容忍度的比例高達88%。其他期限偏好水平受訪者接受6%～50%損失容忍度的同學(xué)比例在52%和88%之間。大體上說，超過3個月以上期限偏好受訪同學(xué)的損失容忍度隨著期限的增加而加大。

5.是否愿意借貸投資。在是否愿意借貸投資時，有45%的同學(xué)愿意負債進行借貸。當將是否借貸跟風險厭惡進行交叉分析時，我們發(fā)現(xiàn)風險愛好者更加偏好借貸，但是這種偏好并不十分顯著。愿意借貸對于設(shè)計投資組合時的影響主要體現(xiàn)在可以放大資金量。

四、總結(jié)和建議

（一）以被調(diào)查的500名天津市高中生為代表的投資特征主要表現(xiàn)為以下幾點

1.儲蓄和投資能力。高中生群體已經(jīng)具備了一定的儲蓄實力，同時在進行儲蓄時已經(jīng)具備了比較明確的動機，并希望未來能有一定的資金支持。但是從儲蓄和理財渠道上來說，大部分同學(xué)只局限于現(xiàn)金和銀行存款，缺乏應(yīng)當具備的投資理財知識。

2.投資特征。高中生群體在投資時對流動性要求較高，需要有一部分隨時可以支取的現(xiàn)金或者存款。不同儲蓄額的同學(xué)之間的投資訴求差異比較大。一般而言，儲蓄額高的同學(xué)更容易接受風險高、期限長的投資方式。整體上看，同學(xué)對損失的容忍度比較高。

3.主觀態(tài)度。有90%的同學(xué)愿意拿出10%以上的儲蓄進行投資理財。絕大部分受訪者認為一定程度的投資理財知識普及教育是非常有必要的。

（二）限制中學(xué)生投資理財?shù)囊恍﹩栴}

1.投資理財教育不到位。這種教育的缺位跟中國傳統(tǒng)思想有關(guān)，也跟大陸的應(yīng)試教育環(huán)境有關(guān)。社會、學(xué)校和家庭對孩子們的希望都是認真讀書，重心都放在如何在應(yīng)試教育中取得優(yōu)異成績，從而不重視對學(xué)生在投資理財方面進行必要教育。但是必要的投資理財教育不僅能夠從小培養(yǎng)孩子們正確的金錢觀，而且能夠提升他們的綜合素質(zhì)和競爭力，為孩子未來的教育、創(chuàng)業(yè)等方面提供資金支持和基礎(chǔ)。因此，本文作者認為有必要對高中生進行基本的投資理財教育。

2.金融機構(gòu)服務(wù)不到位。因為高中生作為一個群體，尚不具備獨立的經(jīng)濟實力，所以不太能夠得到金融機構(gòu)的關(guān)注。就目前而言，市場上還沒有針對高中生的投資理財產(chǎn)品。但是，從本文的調(diào)研結(jié)果來看，高中生作為一個群體是有投資理財?shù)哪芰托枨蟮?。希望高中學(xué)生能夠成為被金融系統(tǒng)所關(guān)注的一個群體。

（三）建議

1.加強對高中生的投資理財教育，培養(yǎng)投資理財意識。高中生作為即將獨立生活的群體，應(yīng)樹立投資理財觀念，主動學(xué)習(xí)金融知識，培養(yǎng)自己投資理財能力，以提高自己在未來的社會競爭力。

2.金融機構(gòu)應(yīng)當重視中學(xué)生群體，為他們量身定做投資理財產(chǎn)品。中學(xué)生是未來社會的主人和消費主體，開發(fā)針對中學(xué)生的產(chǎn)品，在這個未來最具潛力群體里建立起良好的品牌形象和美譽度，可為金融機構(gòu)在未來贏得巨大消費群體和商業(yè)利潤，并在競爭中占得先機。

3.根據(jù)本文的調(diào)研結(jié)果，作者拋磚引玉建議開發(fā)如下針對中學(xué)生的投資理財產(chǎn)品，供金融機構(gòu)參考。

（1）“壓歲寶”：針對中學(xué)生壓歲錢，定存定取，500-1000元起存，1年期理財，收益應(yīng)達到現(xiàn)有銀行同期理財產(chǎn)品平均值。主要吸引風險厭惡，無流動性需求的高中生群體。為吸引高中生投資理財，每1000元投資每年贈送1張福利/體育彩票，多者以此類推。到期如果續(xù)存，續(xù)存之日起可轉(zhuǎn)化為“未來寶”（參見下面介紹）。

（2）“快樂寶”：針對消費性儲蓄高中生群體，流動性要求高，隨用隨取，收益高于活期儲蓄，類似“余額寶”。

（3）“未來寶”：針對遠慮性儲蓄高中生群體，1年以上理財期限，收益高于“壓歲寶”，類似“零存整取”。每1000元投資第一年到期贈送1張福利/體育彩票，多者以此類推。每1000元投資第二年到期贈送2張福利/體育彩票，更長期限類此贈送。

（4）“財富寶”：針對投資性儲蓄高中生群體，可考慮設(shè)計投資組合，包括購買基金、股票及房產(chǎn)，高風險高收益，期限3個月到一年，1000元起存，每個投資者每3個月贈送1張福利/體育彩票。

五、結(jié)論

作者認為有必要對中學(xué)生進行投資理財教育并開發(fā)特定金融產(chǎn)品。針對中學(xué)生投資理財，作者認為有深入研究的必要。并建議在后續(xù)研究中，在調(diào)查問卷的設(shè)計上適當增加一些調(diào)研指標和相關(guān)問題，進行更深入的拓展研究，同時把調(diào)查范圍擴大到初中生群體。希望在后續(xù)研究的基礎(chǔ)上，結(jié)合中學(xué)生的投資理財特點，嘗試構(gòu)建幾個更具針對性和實用性的具體投資組合金融產(chǎn)品。

參考文獻

[1]金融投資理財調(diào)查問卷，百度文庫.

[2]彭云.《我國居民儲蓄動機的實證研究》，《江蘇行政學(xué)院學(xué)報》，2006年第2期.

篇（2）

個人理財規(guī)劃課程是高職院校財經(jīng)類的主干課程，主要針對金融專業(yè)或投資理財專業(yè)的學(xué)生，該課程的學(xué)習(xí)可以使使學(xué)生形成良好的個人理財服務(wù)理念和投資風險意識，掌握個人理財基本原理，樹立科學(xué)的理財理念，靈活運用個人投資理財工具，培養(yǎng)扎實的專業(yè)技能，具備個人投資理財產(chǎn)品的理財能力，同時使學(xué)生具備從事個人理財規(guī)劃崗位的職業(yè)素質(zhì)和職業(yè)能力。通過完成銀行產(chǎn)品理財、證券產(chǎn)品理財、保險產(chǎn)品理財、房地產(chǎn)投資理財項目的學(xué)習(xí)，學(xué)生能運用銀行產(chǎn)品理財、證券產(chǎn)品理財、保險產(chǎn)品理財、房地產(chǎn)投資理財，根據(jù)客戶的需要進行相應(yīng)的理財規(guī)劃。

1.個人理財與資金的時間價值的實踐教學(xué)

1.1 認識和感受資金的時間價值

在能力目標方面能對資金的時間價值進行計算；知識目標能進行復(fù)利的計算，年金的計算，貼現(xiàn)率的計算。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①演示：復(fù)利現(xiàn)值和終值的計算；②演示：年金計算：普通年金，預(yù)付年金，遞延年金，永續(xù)年金；③演示：貼現(xiàn)率的計算?？烧故镜慕Y(jié)果是各小組計算的資金時間價值。

1.2 個人主要理財產(chǎn)品分析

在能力目標方面能對銀行理財產(chǎn)品進行分析、保險產(chǎn)品進行分析；知識目標層面要知道常見的理財產(chǎn)品，如：金融理財產(chǎn)品：銀行理財產(chǎn)品、股票、債券、基金、保險、外匯等；實物理財產(chǎn)品：創(chuàng)辦經(jīng)營實體、黃金、房產(chǎn)、郵幣卡、藝術(shù)品等。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①比較：風險；②比較：收益；③比較：流動性?？烧故镜慕Y(jié)果是各種理財產(chǎn)品的風險、收益與流動性。

2.銀行產(chǎn)品理財

2.1 認識銀行理財產(chǎn)品

在能力目標方面能認識儲蓄存款、銀行卡、外匯產(chǎn)品、紙黃金等理財產(chǎn)品；知識目標層面了解銀行產(chǎn)品種類：儲蓄存款、銀行卡、外匯產(chǎn)品、紙黃金。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①分析：儲蓄存款的收益；②分析：紙黃金的收益?？烧故镜慕Y(jié)果各小組銀行理財產(chǎn)品的收益。

2.2 銀行產(chǎn)品投資效益分析

在能力目標方面能對銀行產(chǎn)品的收益進行計算、分析哪些銀行產(chǎn)品值得投資；知識目標層面知道銀行產(chǎn)品的收益如何計算、了解哪些銀行產(chǎn)品值得投資。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①演示：活期儲蓄存款利息計算；②演示：定活兩便儲蓄存款利息計算；③演示：通知儲蓄存款利息計算；④演示：定期儲蓄存款利息計算；⑤演示：教育儲蓄存款利息計算；⑥演示：憑證式國庫券利息計算；⑦演示：儲蓄存款利息所得稅計算?？烧故镜慕Y(jié)果是各種銀行理財產(chǎn)品的收益。

2.3 銀行產(chǎn)品理財?shù)膭訖C與信用管理

在能力目標方面能闡釋儲蓄動機，實施合理的投資行為；知識目標層面知道信用體系的重要性和應(yīng)對策略，避免信用問題帶來的損失。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①討論：分組討論銀行產(chǎn)品理財?shù)膭訖C；②討論：銀行信用的利弊?？烧故镜慕Y(jié)果是總結(jié)銀行理財產(chǎn)品的動機與信用利弊。

3.證券產(chǎn)品理財

3.1 認識證券產(chǎn)品

在能力目標方面能認識股票、債券、證券投資基金的概念和種類；知識目標層面知道當前股票、債券、證券投資基金的概念和種類。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①認識：股票；②認識：證券；③認識：基金?？烧故镜慕Y(jié)果是能展示不同的證券產(chǎn)品。

3.2 證券投資基本分析

在能力目標方面能進行宏觀經(jīng)濟分析、行業(yè)分析、公司分析；知識目標層面知道證券投資基本分析方法及變量體系。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①宏觀經(jīng)濟分析；②企業(yè)所處行業(yè)分析；③小組作業(yè)：選取一家上市公司進行分析?？烧故镜慕Y(jié)果是能對某一上市公司進行投資的基本分析。

3.3 證券投資技術(shù)分析

在能力目標方面能夠進行K線分析、趨勢分析、均線分析；知識目標層面掌握K線分析、趨勢分析、均線分析。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①演示：K線分析；②演示：趨勢分析；③演示: 均線分析(利用證券交易軟件進行演示)?？烧故镜慕Y(jié)果是能對某一上市公司進行K線分析。

4.保險產(chǎn)品理財

4.1 認識保險理財產(chǎn)品

在能力目標方面能夠認識保險的重要性和產(chǎn)品的種類；知識目標層面把握風險與風險管理手段。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①全班同學(xué)分組進行討論：保險理財產(chǎn)品的重要性；②各小組進行發(fā)言?？烧故镜慕Y(jié)果是各小組能總結(jié)保險理財產(chǎn)品的重要性。

4.2 商業(yè)保險投資品種

在能力目標方面能能掌握人身保險、財產(chǎn)保險的品種，商業(yè)保險用來進行哪些風險防范；知道人身保險、財產(chǎn)保險的品種以及商業(yè)保險用來進行哪些風險防范。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①分析人壽保險；②分析財產(chǎn)保險。可展示的結(jié)果是展示人壽保險與財產(chǎn)保險的差異。

4.3 投資型壽險分析

在能力目標方面能夠進行分紅險、萬能險、投連險、不同壽險產(chǎn)品比較分析；掌握、萬能險、投連險、不同壽險產(chǎn)品比較分析。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①分析分紅險；②分析萬能險；③分析投連險?？烧故镜慕Y(jié)果是展示不同投資壽險的差異。

4.4 商業(yè)保險實務(wù)操作

在能力目標方面能夠進行購買保險的實際操作？知曉購買保險應(yīng)注意的問題？出險后如何理賠？知道如何購買保險？購買保險應(yīng)注意的問題？出險后如何理賠？訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①演示如何購買保險；②演示如何理賠?？烧故镜慕Y(jié)果是展示保險的購買流程與理賠流程圖。

5.房地產(chǎn)投資理財

5.1 房地產(chǎn)投資收益與風險分析

在能力目標方面能夠?qū)Ψ康禺a(chǎn)投資收益進行計算和風險分析，對房地產(chǎn)投資進行有效控制；掌握房地產(chǎn)投資收益的計算和風險，理解房地產(chǎn)投資的有效控制。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①演示：房地產(chǎn)投資收益的計算；②分析房地產(chǎn)投資的風險。可展示的結(jié)果是：展示房地產(chǎn)投資的收。

5.2 房地產(chǎn)投資策略

在能力目標方面能夠掌握如何對住宅投資、對商鋪投資；掌握房地產(chǎn)投資的種類，特點和投資策略。掌握房地產(chǎn)投資的種類，特點和投資策略訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①討論房地產(chǎn)投資策略；②認識房地產(chǎn)投資的種類?？烧故镜慕Y(jié)果是：能針對具體的房地產(chǎn)，提出投資策略。

5.3 房地產(chǎn)投資操作實務(wù)

在能力目標方面，能夠掌握房地產(chǎn)投資操作流程，熟悉房屋買賣合同，房屋租賃合同設(shè)計的事項；在知識層面掌握房地產(chǎn)投資操作過程中的流程，交易稅費，籌資方式。訓(xùn)練方式、手段及步驟是：①演示房地產(chǎn)投資操作流程；②演示房屋買賣合同；③演示房屋租賃合同；④小組作業(yè)：撰寫一份房屋租賃合同?？烧故镜慕Y(jié)果是：展示房屋買賣與租賃合同，小組作業(yè)匯報等。

參考文獻：

[1]張旺軍.投資理財——個人理財規(guī)劃指南[M].北京:科學(xué)出版社,2008,07.

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中圖分類號：F832.48文獻標識碼：A文章編號：1674-3520（2015）-05-00-01

投資理財是根據(jù)需求和目的將所有財產(chǎn)和負債，其中包括有形的、無形的、流動的、非流動的、遺產(chǎn)、遺囑及知識產(chǎn)權(quán)等在內(nèi)的所有資產(chǎn)和負債進行積極主動的策劃、安排、置換、重組等使其達到保值、增值的綜合的、系統(tǒng)的、全面的經(jīng)濟活動。投資理財不僅是一門學(xué)問和藝術(shù)，而且是一門很難把握的學(xué)問和藝術(shù)；投資理財不僅是一門職業(yè)，而且是一門門檻較高的職業(yè)；投資理財是一種生活習(xí)慣和方式。個人投資理財是投資理財?shù)囊环N形式，是人們的一種主動意識和行為。個人投資理財是指通過一系列有目的、有意識的規(guī)劃來進行財務(wù)管理，累積財富，保障財富，使個人的資產(chǎn)取得最大效益，達成人生不同階段的生活目標。個人投資理財是以滿足個人發(fā)展需求為目的的經(jīng)濟活動。個人投資理財貫穿于整個人生，所以要想一生富有，工作和理財是我們必須要兼顧的。談理財，就不能只停留在概念上。儲蓄、債券、基金、股票、房地產(chǎn)、保險，眾多的理財工具我們到底要如何選擇呢？怎樣選擇運用合適的理財工具，才能達到投資效益的最大化呢？下面我們將就個人投資理財工具的選擇進行深入探討。

一、個人理財工具性質(zhì)的分類

個人理財工具可以分為：流動性投資工具、安全性投資工具、風險性投資工具和保障型保險工具。

（一）流動型投資工具具有隨時可以變觀，不會損失本金，投資效益低的特點。主要包括：活期儲蓄、短期定期儲蓄，通知存款、短期國債等。

（二）安全性投資工具具有不會虧本，投資收益適中，投資收益有保障，但流動性稍差的特點。主要包括：中期儲蓄、中長期國債、債券型基金、儲蓄型的商業(yè)養(yǎng)老保險，社會養(yǎng)老保險等。

（三）風險性投資工具具有可能虧本，但也可能帶來很高的投資收益的特點。主要包括：股票、房地產(chǎn)黃金、外匯、非保本型的銀行、券商、信托理財產(chǎn)品及收藏品等。

（四）保障型保險工具屬于消費型保險，沒有儲蓄的性質(zhì)，價格較低廉。保障型保險主要包括：定期壽險、人身意外傷害保險、醫(yī)療保險、疾病保險、收入保險、失業(yè)保險等。

二、個人理財工具的選擇

個人投資理財不是簡單的攢錢、存錢，把錢放在銀行里，也不是簡單的炒股。個人投資理財是根據(jù)個人的需求和目標將個人的資金、財產(chǎn)等通過投資的具體行為而獲得所需效益的一種活動。個人投資理財工具是個人進行資產(chǎn)保值、增值所運用的工具及手段。個人投資理財要想取得良好的效益就必須確立一定時期的個人理財目標，根據(jù)目標制定相應(yīng)的個人理財計劃，明確各個理財投資步驟和投資工具。

（一）個人理財工具的選擇要充分考慮個人實際財務(wù)狀況，依據(jù)自身的理財目標選擇適宜的理財工具。理財理的就是我們手里的錢，理財不能盲目跟風，更不能隨波逐流。通過投資暴富的事實比比皆是，刺激我們躍躍欲試；但是投資失敗的故事也不在少數(shù)，這也給我們個人理財敲響了警鐘。理財是一門嚴謹?shù)膶W(xué)科，猶如中醫(yī)一般，需要望聞問切才能決策出最佳的理財方案。所以在選擇個人理財工具時，要慎重思考，要全面衡量，要根據(jù)理財目標的實際性、自身的財務(wù)狀況及心理素質(zhì)、周圍的環(huán)境變化慎重選擇。例如：股票，股票是風險非常大的理財工具，當然風險大，也意味著可能搏取更大的收益。股票門檻低，投資靈活，但需要投資者有一定的經(jīng)濟知識，同時由于風險不可測，股票更適合經(jīng)濟條件較好，有一定風險承受能力的個人。只有準確地判斷投資理財環(huán)境與個人因素，才有可能較好地使用投資理財工具。只有選擇一款適宜自身的理財工具，才能降低理財?shù)娘L險，使理財效益最大化。只有選擇一款適宜自身性格和財務(wù)狀況的理財工具進行投資，才有可能安穩(wěn)地獲取投資效益。

（二）個人投資理財工具的選擇要注重長期效果，重視理財工具的穩(wěn)定性，不能只圖眼前利益和短期利益。個人投資理財是一個長期的過程。是一個長久的方案。我們在進行個人投資理財時不能只貪圖眼前短期的利益而進行頻繁操作，不能見到他人獲得利益就隨意更換理財工具，這樣做不僅增加了投資的風險，還會波及到自身的財產(chǎn)安全。理財不是投機取巧，個人投資理財要注重理財工具選擇的穩(wěn)定性，不能盲目地更換，投資理財工具選擇的隨意性會令個人投資走上不穩(wěn)定的道路。當然我們并不是反對進行理財工具的轉(zhuǎn)換，但在發(fā)現(xiàn)新的投資機會時我們先要分析其成本和收益，分析自身條件和狀況，更強調(diào)長期收益與遠大效益，以達到我們的最終目標。

篇（4）

中圖分類號：F832.48 文獻識別碼：A 文章編號：1001-828X（2016）031-000-03

隨著我國市場經(jīng)濟迅速發(fā)展，居民收入水平不斷提高，他們的理財意識和投資理念也在不斷地進步，這導(dǎo)致了居民的理財結(jié)構(gòu)發(fā)生較大變化。同時，個人理財業(yè)務(wù)逐漸成為國內(nèi)商業(yè)銀行產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新的主要領(lǐng)域，居民理財成為我國當前金融市場不可或缺的組成部分。但是居民在理財過程中出現(xiàn)了理財觀念落后，目標不明確，投資方式傳統(tǒng)、保守等問題，現(xiàn)以杭州地區(qū)為例，針對居民的投資理財習(xí)慣和理財現(xiàn)狀進行了調(diào)查，分析居民對于投資理財?shù)恼J知和投資方法的偏好，從而引導(dǎo)居民樹立科學(xué)的理財觀念，提高風險意識及防范。

一、杭州地區(qū)居民個人理財現(xiàn)狀及特點

杭州作為浙江省的省會城市，2015年杭州實現(xiàn)GDP1.005358萬億元，同比增長10.2%，增速居全省第一、全國副省級城市第二。2015年杭州市居民人均可支配收入為42642元，同比增長8.7%。其中城鎮(zhèn)居民和農(nóng)村居民人均可支配收入分別增長8.3%和9.2%。城鄉(xiāng)居民收入比縮小為1.88?？傮w呈現(xiàn)收入穩(wěn)步增長、城鄉(xiāng)收入差距縮小態(tài)勢。隨著杭州居民生活水平的提高，居民們都希望個人資產(chǎn)能夠得到保值和增值。因此，大多數(shù)居民都通過銀行、網(wǎng)絡(luò)等途徑進行理財，使用投資房地產(chǎn)、購買銀行理財產(chǎn)品等理財手段實現(xiàn)財產(chǎn)的增保值。

現(xiàn)就以杭州市居民的理財實際情況進行問卷調(diào)查。本次總共發(fā)放問卷350份，收回324份，其中有效問卷281份，有效率為80%。問卷收回后借助統(tǒng)計軟件對數(shù)據(jù)進行處理和分析，可以看出杭州市居民理財有如下特點：

（一）銀行存款占比大

通過調(diào)查的數(shù)據(jù)和分析，杭州居民主要的理財方式有銀行存款、基金投資、股票投資等。其中，銀行存款所占比重最大，占32.38%，說明儲蓄是深受普通居民家庭歡迎也是最常使用的一種投資方式。其次是基金投資，占了總比重的22.54%?；鹁哂匈徺I費用相對低廉，透明度相對較高的特點，所以購買基金的居民比重在上升。位居第三的是股票投資，占19.67%。股票投資的收益雖高，但其風險也是不可忽視的。所以股票投資是一種高收益與高風險并存的理財方法，加之近期股市市場持續(xù)低迷，導(dǎo)致很多股民紛紛從股市中退出，所以股票投資的比重有所下降。而期貨投資、外匯投資和金銀投資所占的比例則較小。詳見表1：

（二）成本與個人負擔能力為主要考慮因素

成本與個人負擔能力成為居民選擇理財產(chǎn)品的主因，占26.64%?；诰用竦膫€人收入水平不同，會考慮購買其負擔能力之內(nèi)的不同成本的理財產(chǎn)品。其次考慮的因素則為投資風險的大小，占23.36%。投資理財具有不確定性，選擇不同的理財產(chǎn)品也意味著將面臨不同的風險與收益。預(yù)計收益占18.85%，風險與收益并存，收益的大小會直接影響到投資者的利益大小。另個人偏好，投資觀念對準確選擇適合自己的理財產(chǎn)品具有很大的導(dǎo)向作用。而對于市場熱度，變現(xiàn)能力，政策影響等因素所占的比例較小。詳見表2：

（三）投資收益為理財主要目的

投資收益成為杭州居民理財?shù)闹饕康?，占總比例?5.49%。很多人認為參與理財就在于獲得與投入的資產(chǎn)相對應(yīng)的或者更高的收益，理財就是收益。其次是出于資產(chǎn)保值、為自己養(yǎng)老準備，分別占15.57%和13.93%。出于興趣愛好而選擇投資理財?shù)木用裾?2.70%，另外有11.07%的居民選擇投資理財是出于資產(chǎn)的安全性考慮。詳見表3：

（四）組合投資為主要投資方式

選擇不把雞蛋放一個籃子里的組合投資方式的居民占41.28%。選擇少選或規(guī)避高風險投資，以穩(wěn)健性投資為主的居民占24.20%。根據(jù)時刻關(guān)注市場變化，提高判斷能力的方式來規(guī)避風險所占比例為18.86%。另有少數(shù)居民選擇見好就收這種投資方式來回避風險的僅占11.74%。理財方式要多元化，往各方面發(fā)展，不要局限于一種方式，這才能使資產(chǎn)得到最大化的利用。詳見表4：

二、杭州居民個人理財存在的問題及原因分析

雖然杭州居民個人理財業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，但從調(diào)查結(jié)果來看，仍存在大部分居民的理財觀念落后，理財目標不明確，理財方式較為傳統(tǒng)等問題。這些都是杭州居民個人理財業(yè)務(wù)發(fā)展將面臨的難題，需要使用科學(xué)的方法進行引導(dǎo)。

（一）杭州居民個人理財方面存在的問題

1.居民個人理財觀念落后

據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，杭州市居民的理財知識來源于網(wǎng)絡(luò)和金融宣傳的各占59.43%和34.43%，來自專業(yè)知識的占比為36.07%。由此看出，更多居民的理財知識是從雜亂無章的互聯(lián)網(wǎng)或者書報中獲得的，沒有進行專業(yè)的培訓(xùn)。并且有42.35%的居民對理財還處于不太了解的階段，對各類投資工具均有深入了解的居民僅占13.88%。這說明杭州市居民還沒有從根本上認識到理財?shù)闹匾?，人人都需理財?shù)挠^念還沒有得到普及。詳見表5、6：

2.居民理財追求短期利益，缺乏長期規(guī)劃

選擇短期投資規(guī)劃和中庸投資規(guī)劃的居民分別占50.53%和30.25%，而僅有19.22%的居民對理財制定了長期的投資規(guī)劃。不少居民認為在短期獲得最大利益才是最重要的，風險防范意識不強，缺乏對市場的長遠認識，因此沒有確立適合自己的理財目標和合理設(shè)置理財計劃。詳見表7：

3.居民的理財方式較為傳統(tǒng)

杭州市居民大部分都選擇了風險中等或較低的理財方式，所占比例為51.60%和37.72%。只有10.68%的居民選擇了高風險高收益的理財方式。所以風險低，投資便捷的儲蓄成為了大眾居民最喜愛的理財方式。居民之所以會采取比較保守的理財方式，主要體現(xiàn)在居民對于理財產(chǎn)品的不熟悉，從而導(dǎo)致居民難以選擇合適的，風險較低又有一定收益的理財產(chǎn)品。詳見表8：

（二）影響杭州居民理財收益的因素分析

正因為居民理財方面存在觀念薄弱，目瞬幻魅罰方式保守等問題，究其原因主要在于政府、金融機構(gòu)未做出積極的引導(dǎo)和決策，以及社會宣傳力度不足所致。

1.政府部門未發(fā)揮積極的引導(dǎo)作用

居民在選擇理財工具時受政府政策影響的因素僅僅只占了總比例的2.05%，這足以表明政府未對居民理財做出積極的引導(dǎo)。如果政府出臺一些支持居民理財?shù)南嚓P(guān)政策，居民投資的需求就會增加。作為政府，有責任為居民的投資理財創(chuàng)造良好的外部環(huán)境，建立一套完善的投資理財政策，保護各投資者的利益。

2.金融機構(gòu)產(chǎn)品單一，服務(wù)水平不高

雖然各金融機構(gòu)推出的理財產(chǎn)品不在少數(shù)，但都大同小異，種類單一。目前，金融機構(gòu)還未能提供一些富有特色，能滿足客戶個性化投資需求的理財產(chǎn)品。而金融機構(gòu)的員工在為客戶服務(wù)過程中很難做到耐心為客戶講解，沒有針對不同的客戶制定具有個性化的方案，而是簡單的將客戶的需求進行整合。金融企業(yè)缺乏專業(yè)理財人員也是影響居民理財投資的一道阻礙。

3.社會宣傳力度欠佳

雖然居民可以從多種渠道獲得理財?shù)南嚓P(guān)信息，但大多數(shù)介紹沒有把各類產(chǎn)品明確的區(qū)分，也沒有將各類理財產(chǎn)品的優(yōu)劣性，風險與收益做總結(jié)歸納。某些中介機構(gòu)則是挑選一些收益較高的或近段時期內(nèi)投資熱度比較高的產(chǎn)品向居民介紹，而并非所有的理財產(chǎn)品。社會的宣傳不到位，就會造成居民做出不正確的選擇，從而缺乏對理財?shù)臒崆椤?/p>

三、加強杭州居民個人理財收益的對策建議

（一）杭州居民應(yīng)樹立理財意識，科學(xué)規(guī)劃理財方式

要加強杭州居民個人理財收益，首先，要樹立正確的理財意識，可通過互聯(lián)網(wǎng)、書籍等渠道學(xué)習(xí)各種關(guān)于理財?shù)闹R和技巧，也可參加理財知識培訓(xùn)加強對理財?shù)恼J知能力，保證在投資前做好充分的前期準備，同時要樹立一種積極的、樂觀的、著眼于未來的理財態(tài)度和思維方式，有時一種積極向上的觀念往往可以幫助投資者作出正確的判斷；其次，杭州居民要根據(jù)現(xiàn)階段自己的資產(chǎn)情況和風險承受能力來制定符合自己的的理財目標，做好精細的收入和開支規(guī)劃。并且要把目光放的長遠些，不要只著眼于投資所帶來的利益，而要正確分析各種投資的特點；最后，杭州居民要改善自身的理財方式，做到正確識別風險，分析各種理財產(chǎn)品的利弊，風險大小和收益狀況，從以往單一的理財方式向多元化理財方式轉(zhuǎn)變。

（二）政府應(yīng)當發(fā)揮積極的引導(dǎo)、調(diào)節(jié)作用

政府要通過各種方式做到科學(xué)引導(dǎo)，首先，應(yīng)當積極出臺一些有利于理財投資的政策，進一步完善融資信用擔保體系和改善個人理財業(yè)務(wù)的政策環(huán)境；其次，要做好對金融機構(gòu)的監(jiān)督，針對部分銀行存在的信息不透明、運行情況不公開、信息不對稱等問題，建立健全信息披露制度；最后，政府可引進國外的先進思想和個人理財管理制度，以保證我國金融市場的健康發(fā)展。

（三）金融機構(gòu)豐富理財產(chǎn)品，提高服務(wù)水平

金融機構(gòu)首先應(yīng)該針對不同居民，推出更多富有特色的，能滿足居民個性化投資需求的理財產(chǎn)品。金融機構(gòu)所做的一切政策變化，都要以居民的理財需求為導(dǎo)向，在提升自身業(yè)務(wù)的同時滿足投資者的需求；其次，金融機構(gòu)要加強對理財人員的培養(yǎng)，必須要有一批專業(yè)知識扎實、職業(yè)道德高尚、投資經(jīng)歷豐富的理財師。最后，建立一套以客戶為中心的服務(wù)體系，做到讓客戶滿意，讓居民對不同的理財產(chǎn)品有更深的了解。

（四）加強社會宣傳力度

首先，社會方面可以通過各種形式加大對理財知識的宣傳，在居民們常用的渠道對產(chǎn)品做詳細的介紹，做到把產(chǎn)品明確的區(qū)分，把優(yōu)劣勢、風險和收益做歸納總結(jié)，讓居民能夠更好地了解到各種產(chǎn)品的異同；其次，社會也可通過相關(guān)媒體單位在電視、報紙上刊登相關(guān)理財信息，引導(dǎo)居民更好的進行理財；最后，相關(guān)機構(gòu)也應(yīng)該讓居民了解每種理財產(chǎn)品的功能，真正讓居民樹立正確的理財理念。

四、結(jié)論

杭州經(jīng)濟發(fā)展迅速，居民的理財觀念也在不斷地改變，與時俱進。隨著國家政策的改變，越來越多的人將會加入理財?shù)年犖橹?。投資理財是使資產(chǎn)保值增值的一種方式，居民需要結(jié)合自身的資金狀況和相應(yīng)的風險承擔能力進行投資，要避免因盲目投資而帶來的不必要損失。

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篇（5）

青年時期稱為人生的“嘗試期” ，青年人已經(jīng)擺脫了青春期的稚氣，為大學(xué)畢業(yè)后嘗試新的生活做好了準備。然而，當他們進入工作領(lǐng)域后，很可能會發(fā)現(xiàn)，多數(shù)人不清楚該如何管理剛剛獲得的薪資。

大學(xué)畢業(yè)前，青年人是父母辛苦賺來的錢的消費者，畢業(yè)后情況完全發(fā)生了轉(zhuǎn)變。他們開始自己掙錢養(yǎng)活自己，只能在不超出收入的水準上進行消費。他們得根據(jù)現(xiàn)有的經(jīng)濟實力,形成自己能承受的生活方式。初期，他們可能還享受不到父母輩的居住條件和交通工具。

青年人必須在能夠承受的基礎(chǔ)上，做出合理的決策。不論是房屋、家具、汽車、衣著還是娛樂，都要與現(xiàn)狀吻合。他們必須考慮：是在收入范圍內(nèi)選[！]擇現(xiàn)代的生活方式、做出決策?還是任性地透支信用卡?是享受不必要的高消費，繼續(xù)依靠父母支付賬單，還是理智、耐心地期待美好時刻的到來?

在這人生的轉(zhuǎn)折處，青年人不得不認真對待投資理財這個問題，特別是中長期的投資理財。中長期的投資理財關(guān)乎日后自己發(fā)展動向，是青年人不斷奮斗的目標。那如何規(guī)劃自己的中長期投資理財呢？應(yīng)該從以下幾個方面入手:

一、制定切實可行的中長期投資理財目標

投資理財是一個長期的過程，從制訂目標，到計劃和安排實施，再到行為的管理，中間不斷循環(huán)和調(diào)整。首當其沖的第一步，就是制訂中長期投資理財目標。

中長期投資理財目標是整個投資理財規(guī)劃中的起點，是基礎(chǔ)，卻常常被人們忽略。目標缺失的結(jié)果是，你像一個無頭蒼蠅般到處尋覓食物，卻不知道自己到底要干什么，當然會極大地影響具體行為的實行，影響投資理財行為的效果。投資理財目標好比登山時的目的地，沒有目標，就會走很多彎路，非但不能事半功倍，還可能事倍功半。

(一) 中長期投資理財目標要與生涯規(guī)劃相結(jié)合

制訂投資理財目標，并不是拍拍腦袋就能信手拈來的。投資理財是為了生活上財務(wù)無憂，因此投資理財目標的制定必須和自己的生涯規(guī)劃聯(lián)系在一起。明白自己所處的人生階段和真正想要的生活，對未來人生安排作思考和探索，包括生活的地點、職業(yè)規(guī)劃、家庭的生活方式等。要有長遠眼光，關(guān)注長期的人生目標，而不應(yīng)當只看眼前。例如，有一個年輕的會計師，大學(xué)畢業(yè)后在美國留學(xué)。在他即將碩士畢業(yè)的前夕，他在上海的父母不幸身故，留給他一套老式的花園洋房，價值上千萬元。要不要出售這套房產(chǎn)，可以說成為他個人投資理財規(guī)劃的一部分。如何確定一個“出售花園洋房”或“不出售花園洋房”的計劃，這必須和他自己的人生規(guī)劃結(jié)合起來考慮。如果打算今后一直在美國居住和生活，這套房產(chǎn)顯然不適宜一直持有，跨國的管理成本極其高昂。好在他在畢業(yè)前就已經(jīng)對自己的人生做了初步規(guī)劃，打算學(xué)成回國，開一個會計師事務(wù)所。由于他已經(jīng)取得了美國的會計師職業(yè)資格，因此到國內(nèi)開事務(wù)所是沒有問題的。結(jié)合到自己今后的事業(yè)選擇和居住地選擇，他最終做出了“在自己的花園洋房里開事務(wù)所”的決定，較好地解決了問題。

(二) 中長期投資理財目標的確定要有先后順序

即便你所制訂的所有投資理財目標都是具體明確，是“好的”，但仍然不可能全部實現(xiàn)。因為你的精力、財力、時間是有限的，投資理財目標之間極有可能出現(xiàn)互相沖突、互相矛盾的情況。此時，你只能忍痛割愛，選擇將其中的幾個納入投資理財規(guī)劃中，集中精力去實現(xiàn)最重要、最緊迫的那幾個目標，其余的目標等待今后有機會的時候去實現(xiàn)。

二、量力而行，合理進行中長期投資理財配置

為了通過一定的途徑，實現(xiàn)已經(jīng)制訂的中長期投資理財目標，到達自己投資理財“目的地”，當然首先要明了自己目前是站在哪里?也就是說要了解家庭現(xiàn)有的財務(wù)狀況，對家庭的現(xiàn)金流量進行分析，看看自己能有多少節(jié)余可供分配到不同的投資理財計劃中，從而選擇不同的投資工具，進行合適的資產(chǎn)組合配置。

(一) 分析家庭收支狀況，做好預(yù)算爭取資金空間

工資、獎金、投資收益等不同的收入，可以分為主動性收入與被動性收入兩大類。主動性收入主要有工資收入和勞動報酬傭金，以自己的主動勞動取得；被動性收入有福利收入、投資收入、經(jīng)營收入和知識產(chǎn)權(quán)收入等。長期穩(wěn)定的被動性收入大于家庭預(yù)期總支出時，個人財務(wù)就可以說達到自由狀態(tài)了。所有的家庭開支則可分為三類：

第一類是固定支出，這些一般是定期定量要固定支出的費用。這類支出剛性很強，通常還具有一定的強迫性，因此一般無節(jié)省余地。比如房屋貸款，保險等。

第二類是可變支出，主要是家庭的日常開支，如交通、通訊、水電煤等等。

第三類是彈性支出，這類支出一般不是必須的支出，而且變動的幅度范圍很大，比如旅游、娛樂、交際、文教培訓(xùn)、美容健身及一些屬于奢侈品的消費等等。

對于普通人而言，通過連續(xù)3個月上的家庭收入和支出流水記賬，一般就可以看出家庭收支的大概情況，知道錢都跑哪兒去了。通過將支出歸為以上三類，就可以看出家庭支出的問題所在。

為了控制支出、盡量節(jié)余資金，增加可供未來積累的資金，以便進行中長期的投資理財。主要可以在記賬的基礎(chǔ)上，對家庭現(xiàn)金流出作些調(diào)整，同時可采用“預(yù)算法”做好家庭開支控制。

家庭預(yù)算的主要方法是“量入為出”。根據(jù)經(jīng)驗和趨勢，預(yù)測下一年的收入，同時根據(jù)經(jīng)驗規(guī)劃緊急預(yù)備金、預(yù)算每月的固定支出和可變支出。這樣就能大概了解每月有多少錢可用于投資積累。當然，每日記錄可變消費的金額，也可方便今后

總結(jié)和調(diào)整。對于青年人，具體來講，可采用如下順序進行支出：留存退休基金，償還按揭貸款、信用卡債務(wù)，支付保險金，留下緊急備用金，留出家庭基本生活開銷，留下投資組合資金，滿足興趣愛好和知識消費，進行奢侈消費。

其中，留存用于退休基金積累的金額可以在l0％左右，還貸部分不要超過35％的安全警戒線，保險費不要超過收入的1o％，基本生活開銷要事先做好預(yù)算，用于其他投資的資金自己也要做好估算。最后剩余的錢，才能用于較昂貴的愛好型和奢侈性消費。

對于季度性和年度性的收入，則可安排用于年度性的支出項目，如旅游費用、年度性的學(xué)費等，如此這般，家中的現(xiàn)金流就不會顯得局促。

(二) 對自己的收入“收稅”

此外之所以建議在拿到收入后，立刻將其中的5%～10％預(yù)留不動，主要是為了起到強制儲蓄的目的。這部分錢最好能歸納到一個賬戶中，定期購買一些貨幣市場基金，長期積累也可在累積到一定程度后（如半年或一年后），再轉(zhuǎn)投其他品種，進行較為安全的、收益較高的投資。如果能從年輕的時候就開始對自己的收入“收稅”，到了退休的時候，你一定能從這個賬戶中得到驚喜和裨益。

通過分析自己的家庭收入和日常支出，知道了自己能進行中長期投資理財?shù)哪芰?，接下來的工作就是如何選擇合理有效的中長期投資理財工具，以便實現(xiàn)中長期投資理財目標。

三、中長期投資理財工具的選擇

青年人賺錢能力和賺錢的再生能力都比較強，事業(yè)和人生處在不斷發(fā)展之中。就一般情況而言，年輕人在理財上應(yīng)持進攻性策略，即在安排好即期消費、作好基本避險的前提下，將更多的私人資本進行高風險、高回報的投資，以追逐私人資本收益的最大化。

（一）選擇中長期黃金投資理財

對比其他理財工具，黃金理財產(chǎn)品的優(yōu)點獨一無二：首先是保值功能，可對抗通貨膨脹及政治經(jīng)濟的動蕩，可作為個人理財?shù)摹氨ｋU箱”；二是黃金具有永恒價值,可作為投資組合中的重要工具而長期持有；三是在投資組合中，可以利用黃金沖銷風險，保證資產(chǎn)的價值。20__年以來，黃金體現(xiàn)出不凡的下跌抵抗能力。黃金價格走勢長線走牛特征明顯，據(jù)專家預(yù)測，今年全年的金價將呈現(xiàn)高位盤整、借機走強之勢。這主要是因為目前美元弱勢格局不變和油價上升勢頭不減，另外，黃金供不應(yīng)求的局面也促成了金價長期走牛的局面。

炒金是一種高風險、高回報的投資。作為青年投資者，炒金應(yīng)該注意哪些問題，具備哪些技巧呢？首先，個人投資者應(yīng)做好炒金的知識儲備和心理準備。黃金市場的開放程度介于外匯和股票之間，炒金者既不能像外匯理財那樣，一心往外看，主要關(guān)注國際政經(jīng)形勢；也不能像炒股者那樣，兩耳不聞窗外事，只關(guān)心國內(nèi)金融市場；炒金者必須關(guān)注國際與國內(nèi)金融市場兩方面對于金價的影響因素，尤其是美元的匯率變動以及開放中的國內(nèi)黃金市場對于炒金政策的變革性規(guī)定。

其次，注意選擇所投資的黃金品種是至關(guān)重要的，因為不同品種的黃金理財工具，其風險、收益比是不同的。投資黃金主要分為實物交割的實金買賣和非實物交割的黃金憑證式買賣兩種類型。實物黃金的買賣要支付保管費和檢驗費等，成本略高；黃金憑證式買賣俗稱“紙黃金”，其交易形式類似于股票、期貨這類虛擬價值的理財工具，炒金者須明確交易時間、交易方式和交易細則。實物黃金也分為很多種類，不同種類的黃金，其投資技巧也是不同的。紀念性質(zhì)的金條金塊，類似文物或紀念品，溢價幅度比較高，且投資加工費用低廉的金條和金塊有較好的變現(xiàn)性。投資純金幣的選擇余地較大，兌現(xiàn)方便，但保管難度大。也可以投資在二級市場溢價通常較高的金銀紀念幣。根據(jù)愛好，個人亦可選擇投資金飾品，但金飾品加上征稅、制造商、批發(fā)零售商的利潤，價格要超出金價許多。而且金飾品在日常生活的使用中會產(chǎn)生磨損，從而消耗價值。在選擇黃金投資品種時，不同品種的這些優(yōu)缺點和差異性都應(yīng)當著重考慮。

最后，也是最為重要的一點，中長期黃金投資理財應(yīng)密切結(jié)合自身的財務(wù)狀況和理財風格。對于青年人來講，黃金投資意在對沖風險并長期保值增值。所以用中長線眼光去炒作黃金更為合適。他們應(yīng)看準金價趨勢，選擇一個合適的買入點介入金市，做中長線投資。

（二）選擇中長期股票投資理財

投資股市，投資者不但可以獲得股票分紅，還能從交易中獲得交易差價收益。通常而言，在出現(xiàn)通貨膨脹的情況下選擇股票投資應(yīng)有不錯的收益。投資股票，要求投資者具有一定的資金實力、財務(wù)分析及信息搜集能力，良好的判斷力和心理承受力，并且它會耗費一定的時間和精力。對大部分投資者來說它是技術(shù)含量要求比較高的投資工具。由于中國目前的資本市場還不成熟，股票交易中還存在很多非市場因素，因此，投資股市的風險是相當大的。投資者一定要綜合考慮自己的風險承受能力，不能孤注一擲，以賭博的心態(tài)去炒股。對于青年人來講，股票投資要特別注意方法：

1、不要滿倉。在證券市場中股票的價格隨時波動，沒有誰能判斷股票的最高點和最低點，也沒人能判斷明天是漲還是跌。所以不滿倉就是給自己一個保險。

2、不要買過多的股票。作為青年投資者沒有條件也沒有這么多的精力去分析和跟蹤過多的個股。其實只要盯緊一部分績優(yōu)股、潛力股，從中精選幾只，贏利的機會將大大提高。

3、止損要堅決。股票投資首先要學(xué)會的就是風險管理，股市中沒有常勝將軍，最大程度地把握每次盈利的機會，保證有足夠的利潤彌補可能的虧損。一旦可能虧損，就要堅決封殺下跌空間，不讓虧損侵蝕利潤。 一旦看錯不愿止損，由淺虧變成深套，最終損失慘重，無力自拔，這樣反而得不償失。

從近期大盤行情看，目前股市進入一個新階段，主要是受幾個因素的影響：首先，今年股市連續(xù)拉伸，已漲了六七百點左右，漲幅遠遠超過前期眾多機構(gòu)的預(yù)測，短線獲利非常豐厚；其次，由于周邊市場的調(diào)整、美聯(lián)儲加息，國內(nèi)市場也或多或少會受到影響；另外，有色金屬板塊的大幅調(diào)整，股改也將進入新階段，6月份又將有新股發(fā)行。

在所有板塊中，金融行業(yè)中的銀行板塊比較適合青年人做中長期投資。如浦發(fā)就比較穩(wěn)定，除息之后就填權(quán)了。深發(fā)展表現(xiàn)得也不錯，最高拉升了5％以上。青年人可以從一些優(yōu)質(zhì)銀行的中長線投資中獲得比較大的收益，每年應(yīng)該能實現(xiàn)15％—20％，三年可以獲得30％-50％的收益。比如像招行，預(yù)計今明兩年公司可以獲得30%左右的增長。另外，電子信息板塊景氣度較高，具有中長期投資價值，不要看短線波動，而是要看發(fā)展前景?？梢阅贸鲆徊糠仲Y金建倉位，做中長線投資，即使一時套牢，也不會影響最終的獲利。

（三）選擇中長期基金投資理財

基金投資簡言之就是匯集許多投資人的小錢變?yōu)榇箦X，再交給專家或?qū)I(yè)機構(gòu)代為管理運用，以共同分享利潤及共同分攤風險的一種投資運作模式。按投資標的區(qū)分基金主要可分為：股票型基金、債券型基金、貨幣型基金。

1、股票型基金是以股票投資為主，以求賺取股利或資金增值為目標，是最傳統(tǒng)且最普遍的基金。其特點是風險較高，報酬較高，投資技巧要求不高。青年人具有固定收入，又希望獲得較高的收益，且能夠承受一定風險，適合選擇此類投資工具。

2、債券型基金主要投資安全性大和流動性高的銀行定期存款、政府公債、可轉(zhuǎn)換公司債、金融債券等。其特點是風險低于股票型基金，預(yù)期收益適中，適合謹慎但又希望有較高收益的投資者。

3、貨幣市場基金投資于貨幣市場工具，例如可轉(zhuǎn)讓定期存單、國庫券、即將到期債券等。其特點是在各類型基金中風險最低，流動性好，資本安全性高。適合擁有一定金額的短期閑置資金，并希望有穩(wěn)定增值機會的投資者。

篇（6）

如今，在社會經(jīng)濟發(fā)展過程中，非常有必要的一件事就是資產(chǎn)增值，所以投資理財變成了一件稀松平常的事，而在其中也包括我國的在校大學(xué)生[1]。

首先，能夠使大學(xué)生的經(jīng)濟負擔有效降低。就現(xiàn)階段我國大部分在校大學(xué)生來說，以一般家庭的學(xué)生占大多數(shù)，甚至于一些上學(xué)都十分困難。部分家境比較困難的大學(xué)生往往都面臨著非常大的經(jīng)濟壓力，常常省吃儉用，如此一來就對他們的正常學(xué)習(xí)與生活造成了很大影響。因此，就這些在校大學(xué)生而言，很有必要參與投資理財，進而讓家庭的經(jīng)濟負擔從根本上得以降低。

其次，有助于大學(xué)生自我管理能力的提升。如今很多大學(xué)生在花錢方面都毫無節(jié)制，也沒有記賬的習(xí)慣，存在消費不合理的情況，即所謂的“月光族”。所以，大學(xué)生應(yīng)養(yǎng)成及時記賬的習(xí)慣，將個人開支與消費習(xí)慣掌握好，做到錢都用在刀刃上，如此一來大學(xué)生就會養(yǎng)成合理消費的習(xí)慣，那些不必要的開支也就被節(jié)省下來。

最后，能夠為后期進入社會打下一定的基礎(chǔ)。諸多研究結(jié)果均證實，不論再高的學(xué)歷，若缺乏良好的理財習(xí)慣，則在社會上便不會有再高的地位。因此，若在讀書時期就能夠養(yǎng)成良好的理財習(xí)慣，那么對一生來說都是受益無窮的。在投資理財過程中，既對自身的多項能力予以了培養(yǎng)，包括分析問題、判斷是非能力等，還有助于自身理財知識更加豐富，使后期社會適應(yīng)力更強。

二、在校大學(xué)生投資理財存在的問題

（一）大學(xué)生投資理財觀念不強

大學(xué)生的可支配金額一般被用于兩個方面，即投資和消費，而其中消費占到了大半部分。而當每月可支配金額增加時，用于投資理財?shù)脑缕骄痤~卻在不斷降低，可見，若大學(xué)生擁有更多的月可支配金額，那么在分配那部分多出來的資金上，他們更多是將其消費，用于再投資的往往只有很小一部分，如此一來就增加了消費在大學(xué)生月可支配資金的占比，減少了投資理財金額的比例，由此也反映出大學(xué)生缺乏較強的投資理財觀念，但他們又有非常強烈的提高消費水平的渴望，正是因為這種消費心理的影響，所以近年來很多大學(xué)生均陷入了高利貸的陷阱之中。

（二）投資目的定位偏差

如今，小康家庭的大學(xué)生占到大多數(shù)，出生于窮苦家庭的學(xué)生僅有少半部分，就算家庭貧苦的學(xué)生，依然是在父母的悉心呵護下成長的，所以，很少有學(xué)生真正體會父母的艱辛。通過調(diào)查，我們發(fā)現(xiàn)，賺更多的錢供自己消費（生活、旅游、應(yīng)酬等）是大部分學(xué)生進行投資理財?shù)闹饕康?。受此種目的的驅(qū)使，投資理財?shù)谋举|(zhì)發(fā)生了改變，即由過去的正確規(guī)劃資金的資金變?yōu)榱艘宰钌俚膭趧訉崿F(xiàn)利益的最大化。如此投資定位必然會嚴重影響到大學(xué)生正確價值觀的形成，所以切不可掉以輕心。

（三）投資理財經(jīng)驗欠缺

不斷回暖的中國股市，讓很多大學(xué)生均投身到了炒股的行列中，成為股市中一道靚麗的風景線。部分較為保守的大學(xué)生將基金作為投資對象，而投資方式又以開放式基金定期定額為主。除了炒股與基金投資，一些思維活躍的大學(xué)生們還嘗試著開辦商店等多樣化的投資理財。但因為投資風險較大，投入精力過多，于是很多大學(xué)生對于在校園及周邊開店依然非常謹慎。而網(wǎng)上開店因為無須較大投資，且運營方便，所以成了很多大學(xué)生投資理財?shù)氖走x。在影響大部分在校大學(xué)生投資理財活動的深層原因中，既有資金有限、考慮問題不成熟等因素，還包括缺乏投資理財經(jīng)驗等。由此可見，雖然在校大學(xué)生投資理財意義重大，但其經(jīng)歷的投資起步期卻非常長。

三、關(guān)于在校大學(xué)生投資理財?shù)膶Σ?/p>

（一）營造良好的投資理財氛圍

第一，各類高校應(yīng)對投資理財課程設(shè)置的重要性引起重視。若院校未開設(shè)投資理財課程，可為在校大學(xué)生設(shè)置投資理財選修課供其學(xué)習(xí)，而為了讓更多的學(xué)生接觸這門課程并參與其中，易懂性與實用性就是課程設(shè)置需重點突出的內(nèi)容，從而使學(xué)生的投資理財儲備知識不斷提升，因此在學(xué)校的建設(shè)項目中應(yīng)早些納入投資理財教育。如果高校已開設(shè)有投資理財相關(guān)課程，則應(yīng)將其深度與廣度拓寬，設(shè)置模擬股票、模擬銀行信貸及國際結(jié)算業(yè)務(wù)等更加豐富的投資理財實踐課程。

第二，充分營造校園投資理財氛圍，針對在校大學(xué)生加強投資理財培訓(xùn)。比如，高?？啥ㄆ陂_展有關(guān)投資理財?shù)膶ｎ}講座，向其普及最新的投資理財知識與熱點。同時也可組織和投資理財相關(guān)的比賽，鼓勵學(xué)生積極參與，以對他們投資理財?shù)拿翡J度進行培養(yǎng)，讓大學(xué)生從對投資理財漠不關(guān)心，一問三不知到熟悉了解。

第三，加強家庭投資理財氛圍。父母總會在無形中影響孩子，而父母的諄諄教導(dǎo)更是對家庭投資理財教育緊密相關(guān)。比如，父母可通過參與投資理財活動，將良好的帶頭作用發(fā)揮出來，使大學(xué)生對投資理財有更深的認識與了解。平時也可就投資理財相關(guān)的問題同孩子討論，對其投資理財興趣予以培養(yǎng)，并以資金支持他們參與投資理財，將投資理財方面的知識和經(jīng)驗傳授給他們，讓其投資理財知識和技能進一步增強。通過在學(xué)校課程設(shè)置、校園理財氛圍以及家庭理財氛圍三方面下功夫，對大學(xué)生投資理財氛圍予以豐富，將對網(wǎng)絡(luò)的依賴性降低，如此既有助于促進大學(xué)生投資理財知識與技能的提升，也可使其投資理財?shù)娘L險防范意識增強，盡可能讓大學(xué)生在投資理財上免受損失或少受損失。

（二）培養(yǎng)投資理財意識，提高投資理財能力

在校大學(xué)生需對投資理財行為有一正確的認識。須知，在人生自我管理和規(guī)劃過程中，最重要一部分就是做好投資理財，更多的是對自己投資理財意識與能力進行培養(yǎng)，以良好的基礎(chǔ)支持今后的投資理財，而并非所有均以盈利性為目的[2]。對大學(xué)生而言，在學(xué)校中所擁有的業(yè)余時間大大超過了上班的時候，因此在這段時間中接受投資理財?shù)膶嵺`訓(xùn)練無疑是最合適的。但若將投資理財做好，就要求大學(xué)生進行自我提升和改變。在校大學(xué)生若要促進自身投資理財能力進一步提高，優(yōu)化投資理財能力，第一步就一定要有正確的消費觀，生活中切忌大手大腳，理性消費，將一些不必要的開支減少，適當節(jié)流，把閑余資金聚攏進行投資理財。第二，主動對金融知識展開學(xué)習(xí)，對于投資理財方面的書籍可盡量多閱讀一些，對金融市場規(guī)律與投資風險進行了解，選擇恰當?shù)耐顿Y組合，使風險盡可能少出現(xiàn)。第三，鑒于大學(xué)生未較多關(guān)注投資理財信息這一問題，應(yīng)主動對金融知識進行學(xué)習(xí)，從多個渠道了解有關(guān)投資理財?shù)男侣勝Y訊，將現(xiàn)階段的經(jīng)濟形勢與政策方針給掌握到，知曉金融市場動向;平時積極參加各類課外活動和培訓(xùn)，根據(jù)自身投資理財情況進行經(jīng)驗總結(jié)，以將投資理財?shù)挠行r機充分把握。第四，多向身邊投資理財?shù)挠H朋好友詢問請教，同其溝通，但不能盲從，而要取其精華去其糟粕，結(jié)合自身實際情況選擇自己最適合的理財產(chǎn)品。第五，進一步豐富自身社會閱歷與實踐經(jīng)驗，保持良好心態(tài)，不論盈虧均戒驕戒躁。投資理財時需提前把預(yù)算做好，千萬不能將學(xué)費等特殊必要用途的備用金挪用，又或是通過高利貸借資來達到投資目的，防止受資金虧損影響而在道德方面發(fā)生問題。最后，應(yīng)帶有一定的風險防范意識參與投資理財，雖然網(wǎng)絡(luò)帶來了諸多便利，但隨之而來的安全風險也值得我們引起重視，特別是近年來互聯(lián)網(wǎng)金融市場形勢一片大好，更需值得注意。因此大學(xué)生在進行投資理財時，一定要把自身財產(chǎn)安全的保護工作做好，防止由于操作方式的不安全而使一些本可避免的損失出現(xiàn)。

（三）正確定位投資理財目標

正確的投資理財目標能給于大學(xué)生科學(xué)的指引，使之開展正確的投資理財活動。大學(xué)生投資理財?shù)哪康牟⒎鞘亲屪约河懈嗟慕疱X花費，而應(yīng)當對資金使用做出正確規(guī)劃，讓其為自己個人理想的實現(xiàn)助力。現(xiàn)階段，在校大學(xué)生的投資理財觀念極易使之形成不良心理，如不勞而獲、享樂等，投資的主要目的是為了獲得更多的金錢，若投資失敗則就會形成惡性循環(huán)。所以，大學(xué)生應(yīng)對自己投資理財?shù)某踔杂枰詫徱暎谝粫r間對心態(tài)進行調(diào)整，以長期發(fā)展為目標，樹立投資理財觀念，使正確的投資理財價值觀形成。

（四）提供合適理財產(chǎn)品

篇（7）

2個人投資者理財案例分析與建議

筆者在對我國個人投資者理財特點的調(diào)研過程中，針對不同經(jīng)濟狀況、投資目標及不同風險承受能力的個人投資者進行了詳細的個案探究與分析，并針對不同投資特點的個人投資者制訂了滿足多樣化需求的投資理財方式，以下便從中選取兩個典型案例進行剖析。

2.1職場新人的投資理財計劃

小程大學(xué)畢業(yè)后已在上海工作兩年。最近，小程打算辭職尋找新工作，但是未來找工作期間，可能出現(xiàn)沒有收入的若干個月。小程想在上海成家立業(yè)，除去父母提供買房首付，之后的月供則要求小程自己負擔。小程現(xiàn)在每月稅后工資有7000元，每月房租1500元，每月日常開銷花費約3000元。除去其他開銷，工作兩年后，小程存有1.5萬元的活期存款金額。此外，小程將父母提供的5萬元進行股票投資，現(xiàn)已盈利約1萬元。小程目前的收入主要來自于工資，每年可結(jié)余下3萬元左右的存款。但是，辭職后的幾個月將不再增加收入，并且投資的股票收益也有較大的波動性。對于小程的資金現(xiàn)狀，筆者在分析后提出了如下建議:小程應(yīng)該提高存款數(shù)量，建議預(yù)留6個月的支出(約2.7萬元)作為活期存款備用。同時，小程還欠缺1.2萬元的存款備用金(現(xiàn)有1.5萬元存款)，這需要將部分投資的股票暫時變現(xiàn)以供現(xiàn)需，今后則可以考慮再次入股投資。最重要的一點，建議小程投資其他理財工具。調(diào)整存款后，小程仍將4.8萬元資金投資在股票上。因為小程目前的可支配資金有限，建議他選擇銀行理財工具和基金產(chǎn)品等。小程可將部分或者全部股票投資轉(zhuǎn)移到代客理財?shù)墓蓟鸹蛘咩y行理財工具上去，前者的風險偏好和小程之前的股票投資較接近，后者則是一種穩(wěn)健的理財方式。以公募基金為例，小程風格偏激進，可將大部分倉位放置于偏股型基金。建議小程可以把原有股票調(diào)整到配置于大盤股和中小盤均衡的基金中，這些基金以往的年化收益率約在10%～20%。從長期來看，小程在今后一段時間內(nèi)會持續(xù)增加收入，各項財務(wù)指標也會逐漸寬裕。因此，小程應(yīng)該轉(zhuǎn)向穩(wěn)健型理財工具。例如，銀行理財產(chǎn)品的風險度較低，適合小程這樣初入理財市場的保守穩(wěn)健型個人投資者。現(xiàn)在，銀行理財產(chǎn)品的投資門檻大多為5萬元起，小程可以將每月剩下的2500元結(jié)余以滾動的方式做定存，在積累到資金達到投資門檻5萬元時，再一次取出，從而投資銀行理財工具，這一累計過程大致需要1.5年。通過以上短期與長期相結(jié)合的投資理財計劃，小程對未來的理財收益與生活質(zhì)量都擁有了很強的保障。

2.2望女成鳳父親的投資理財計劃

凌叔叔家有個17歲的女兒，妻子和他都是企業(yè)員工，兩人每年稅后收入約30萬元。家里共有存款30萬元左右，并且有兩套房，一套市值200萬元左右，用于居住;另一套是閑置狀態(tài)的舊房子，市值在60萬元左右。另外，凌叔叔多年淘貨得的寶貝價值約有50萬元。凌叔叔希望送女兒出國留學(xué)，并且希望買一輛家用車。筆者就凌叔叔的基本情況，經(jīng)多方研究分析，得出如下建議:首先，建議凌叔叔將30萬元存款中的20萬元留在銀行理財產(chǎn)品等流動性較高的存款中，以應(yīng)對日常家庭支出和可能急需用錢的突發(fā)事件。銀行理財產(chǎn)品的風險相對較低，且流動性較高，是一種穩(wěn)健保守的投資方式，建議不要冒進地把大筆資金投入到股票等高風險產(chǎn)品中。同時，一般結(jié)構(gòu)型的理財產(chǎn)品多數(shù)會有保本協(xié)議，能夠給個人投資者與理財者提供一定的資金安全保障。其次，凌叔叔把相當大的資產(chǎn)用于當鋪淘寶，雖然可以淘到一些價值高昂的玉器等，但是很多收藏品價值難辨，且流動性較差，不適合作為家庭急需資金時的理財工具。建議凌叔叔將這部分錢做一些更加實際的投資。減少了這部分支出后，家庭凈結(jié)余每年可以增加約2萬元，并將這部分資金以穩(wěn)健為前提，投資于各類基金產(chǎn)品，這樣也為女兒未來留學(xué)提供了資金保障。按照目前家中的收支情況來看，每月大概有1.3萬元的凈結(jié)余。這筆資金是定期定額流入的，因此適合定投，可以分攤市場風險。同時，為了獲取較高收益，凌叔叔可以適當采取進取型投資，每月將5000元投資到偏股型基金、5000元投入到偏債型基金之中，剩余的可以投入到貨幣型基金或存入銀行作為保本方式。當貨幣型工具內(nèi)的資金達到一定量后，可選擇合適的市場時機，轉(zhuǎn)入股票型或債券型基金中。通過上述分散投資的方式，凌叔叔可以為女兒留學(xué)及購車計劃提供客觀的資金支持。

篇（8）

根據(jù)900份調(diào)查問卷統(tǒng)計數(shù)據(jù)，其中缺失數(shù)據(jù)為2個，利用描述性統(tǒng)計分析方法等，統(tǒng)計和分析了蘭州市民的投資理財意向及其影響因素。

一、蘭州市民投資意向狀況

我們采用SPSS軟件中的多項選擇題分析方法進行統(tǒng)計，對剩余的888份有效調(diào)查問卷進行統(tǒng)計分析得表1“投資品種的頻數(shù)及頻率分布表”。

儲蓄存款仍然是最受歡迎的一種理財方式。儲蓄存款風險小、方式期限靈活多樣、簡單方便、收益相對較低但穩(wěn)定，正是由于儲蓄的這些特點，決定了儲蓄是最普通和最常用的理財手段；對于股票、保險和房產(chǎn)的偏好位于其次。股票投資收益高，能降低購買力的損失，流動性較強而且操作買賣方便等特點深受投資者青睞；保險具有安全性、長期性、確定性、合理避稅、等優(yōu)點；對于剩余的投資理財產(chǎn)品，如期貨、互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品等理財產(chǎn)品的持續(xù)時期不太長，不能為大多數(shù)投資者所接受，另外此類理財產(chǎn)品對于專業(yè)技術(shù)的要求較高，在一定程度上都限制了它們?yōu)榇蠖鄶?shù)投資者所接受。

二、蘭州市民投資意向的影響因素

（一）市民投資意向與學(xué)歷水平之間的關(guān)系

儲蓄存款和保險兩類理財產(chǎn)品隨著學(xué)歷水平的提高，投資者的投資意向整體呈現(xiàn)下降趨勢；而對于股票和房產(chǎn)則隨著學(xué)歷水平的提高，投資者的投資意向整體呈現(xiàn)上升趨勢，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品作為新型的理財產(chǎn)品，隨著學(xué)歷水平提高也有一定的上升趨勢。

（二）市民投資意向與其身份之間的關(guān)系

對于在校學(xué)生群體，投資者對于股票的投資意愿比例最高，其次是對于儲蓄存款的投資意愿；對于已就業(yè)群體，投資者對于儲蓄存款的的投資意愿最高，其次是對于股票、保險和房產(chǎn)的投資意愿；對于待就業(yè)群體，投資者對于儲蓄存款的意愿最高，其次是對基金和債券的投資意愿；對于已退休群體，投資者對于儲蓄存款的投資意愿遠遠超過了相對于其他投資理財產(chǎn)品的愿望，其次是對保險的意愿。

（三）市民投資意向與其年齡段之間的關(guān)系

不同年齡段的群體，他們所追求的理財目標有所不同，因此表現(xiàn)出各自不同的特點。這符合我們的社會經(jīng)驗，因為在每個年齡段我們對生活的要求，以及生活對我們的要求是不同的。在我們就業(yè)有收入時會偏好于高風險性理財產(chǎn)品，在我們退休收入較低且為了防范各種意外事故會偏好于低風險性理財產(chǎn)品。

（四）市民投資意向與月收入之間的關(guān)系

投資產(chǎn)品中股票、基金、房產(chǎn)、收藏和黃金等投資理財產(chǎn)品對資金的要求不同。不同的月收入對于投資理財產(chǎn)品的選擇存在客觀性的限制，月收入能夠影響投資者的遠期投資意向，可支配收入能夠影響投資者的當前投資意向。為了更好的研究與收入與理財產(chǎn)品選擇之間的關(guān)系，我們可以統(tǒng)計分析得表2：“月收入和市民理財產(chǎn)品之間的相關(guān)關(guān)系矩陣表”

收入水平較低者的風險承受能力較低，收入較高者的風險承受能力較高。相應(yīng)的收入較低者會選擇風險小收益低的理財產(chǎn)品。月收入與儲蓄存款之間存在著負相關(guān)的關(guān)系，具有類似負相關(guān)性的理財產(chǎn)品還有債券、互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品等，其他類投資理財產(chǎn)品也具有相似的特性；月收入與股票之間存在著正相關(guān)關(guān)系，即收入高者通常會選擇股票作為自己的投資理財產(chǎn)品，具有類似正相關(guān)性的理財產(chǎn)品還有房產(chǎn)、黃金等，而期貨作為一種較高資金才可以投資的產(chǎn)品，同樣與收入之間存在正相關(guān)的關(guān)系。

三、結(jié)論和建議

（一）結(jié)論

第一，儲蓄存款仍然是蘭州市民最熱衷的理財產(chǎn)品，股票、房產(chǎn)和保險為其次。由調(diào)查結(jié)果可知市民選擇儲蓄存款的比例高于其他任何理財產(chǎn)品，而這種傳統(tǒng)的理財方式在短時間內(nèi)很難改變。

第二，學(xué)歷水平的不同使得投資意向有所不同。學(xué)歷高者更傾向于風險大收益高的理財產(chǎn)品，學(xué)歷低者更傾向于風險低、收益低的理財產(chǎn)品。金融理財機構(gòu)需要緊緊抓住這一特征來開展自己的新業(yè)務(wù)，將高學(xué)歷人群作為新業(yè)務(wù)的主要客戶群體，（上接66頁）同時金融機構(gòu)也要加強業(yè)務(wù)創(chuàng)新。身份的不同使得投資者投資意向有所不同，金融理財機構(gòu)應(yīng)該向收入穩(wěn)定群體推廣高收益高風險的理財產(chǎn)品，向收入不穩(wěn)定群體推廣低收益低風險的理財產(chǎn)品。

第三，收入水平和儲蓄存款、債券、期貨以及互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的意向成負相關(guān)的關(guān)系，收入水平和股票、房產(chǎn)以及黃金的意向成正相關(guān)的關(guān)系。金融理財機構(gòu)應(yīng)該根據(jù)市民的收入水平或工作單位性質(zhì)來開展自己的業(yè)務(wù)，向高收入群體推廣股票、房地產(chǎn)和黃金等高風險產(chǎn)品，向低收入群體推廣儲蓄存款、債券、期貨以及互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品。

第四，不同年齡段對于同一種理財產(chǎn)品投資意向是存在差異的，而且存在顯著性差異。不同年齡段的理財產(chǎn)品需求是不相同的，金融理財機構(gòu)和市民個人都應(yīng)該根據(jù)這種特征來確定推廣的客戶群體和理財方式。

（二）建議

市民應(yīng)積極提高理財產(chǎn)品的常識和專業(yè)技術(shù)能力。理財產(chǎn)品的種類很多，我們不可能把每一種產(chǎn)品都能熟練的操作，而且沒有那么多的資金能力，因此只能選擇性的學(xué)習(xí)；市民要根據(jù)自己的實際資金能力來選擇與其相對應(yīng)的理財產(chǎn)品，應(yīng)該從自身實際出發(fā)，根據(jù)自己的投資理財目標、風險承受能力等，選擇相應(yīng)的理財產(chǎn)品。

參考文獻：

篇（9）

一、大眾家庭進行投資理財?shù)闹匾苑治?/p>

本世紀以來，由于國內(nèi)經(jīng)濟水平的飛速上升，加上國家經(jīng)濟實力的增強，大多數(shù)家庭逐漸認識到把錢放到銀行中可能會貶值，只有借助投資理財這種渠道，讓錢生錢才有可能帶來更多的收益。

（一）均衡目前及以后的收支狀況

以作者的觀點來看，對于大部分的普通家庭來講，除了解決溫飽問題外，進行合理的金融投資理財活動是必不可少的。因為一個人一生最多可以有四五十年能夠創(chuàng)造勞動價值，掙錢拿工資，那么當你完全喪失了勞動能力后，如何繼續(xù)維持好日常生活？眾所周知，我國現(xiàn)在有著十分大的人口基數(shù)以及驚人的人口增長速度，所以單純地依靠政府養(yǎng)老是非常不現(xiàn)實的；同時，將養(yǎng)老的重擔拋給子孫后代是更加不理智、不可取的行徑。因此，在如今這種情勢之下，選擇家庭投資理財這種方式，更好地為自己帶來收益，為未來的生活提供一份保障、一份安心。

（二）尋找更適宜的生活狀態(tài)

更好地均衡家庭目前及今后的收入和支出僅僅是被作為最基本的目的，俗話說：“人往高處走，水往低處流”，沒有人不希望自己的家庭過上美滿幸福的生活，都盼望薪酬能夠一年高過一年，期望家中的經(jīng)濟狀況更好。從一定程度上來講，大部分大眾家庭均衡目前及今后的收支狀況想得僅僅是滿足現(xiàn)在及未來的溫飽需求，只是為生存下去提供一個有力的保障。但是，若想生活質(zhì)量更高，就必須不斷增強自身的經(jīng)濟實力。

二、我國大眾家庭金融投資理財?shù)幕厩闆r分析

（一）家庭的投資需求大

現(xiàn)代中國的大眾家庭對于金融投資的實際需求較大，這一點主要體現(xiàn)在以下幾個方面：第一，銀行儲蓄資金的大量轉(zhuǎn)移。經(jīng)由專家學(xué)者的分析和調(diào)查表明，現(xiàn)今中國民眾對于銀行儲蓄的想法已有所改變，沒有之前那么強烈的意愿將自己的資金投入銀行?？紤]到這種情況國內(nèi)的股市行情持續(xù)走高，因此不少炒股愛好者把家庭的大量存款由銀行轉(zhuǎn)移到了股市當中，起初這種現(xiàn)象尚不明顯，然而在本年度的第一季度末達到了一個。這種狀況并不難解釋，尤其是借助炒股這一方式獲得收益的股民，主動拉取更多的人進入到股市當中，于是股市行情被抬得越來越高，一般稱這種狀況為“跟風行為”。上述是中國民眾思維習(xí)慣的一種特點，覺得哪種方式可以更有效地賺到錢就全身心投入到其中，更有些人會把全部的家當都投進去。通常來講，這種思維習(xí)慣需要謹慎，除了考慮某種方式能夠賺取更多的利益之外，還必須考慮自己的經(jīng)濟實力和抵御各種風險的能力，畢竟不論哪種投資均存在風險性。

我們都知道，股票、債券、基金共同被稱為金融理財?shù)摹叭齽汀?，如今這三者的行情都還不錯，能夠為很大一部分投資者帶來財富和收益，激發(fā)更多人投資的潛力。

（二）理財產(chǎn)品的分類較多

根據(jù)上述分析，我們能夠清晰地知道，目前不少家庭早已不再偏好儲蓄，從上次央行降準降息以來，越來越多的家庭把更多精力放到了投資理財上，僅僅幾年時間，便產(chǎn)生了一大批投資理財專員。就像我們之前所了解到的那樣，股票、基金、理財保險、銀行理財產(chǎn)品猶如雨后春筍般出現(xiàn)，在幾年前根本不會想到銀行等金融機構(gòu)會做理財投資，保險也被認為僅僅是車險和壽險。然而，現(xiàn)在這些思維界限均已打破。從經(jīng)濟學(xué)的角度出發(fā)，本來這種情況是非常正常的，當出現(xiàn)社會大眾不再偏好儲蓄的情況時，想要維系自己的資金源，金融機構(gòu)就應(yīng)進行相應(yīng)改革，投其所好，把人們所關(guān)注的金融投資理財引進來，只有如此才可以保持持續(xù)運轉(zhuǎn)。同樣，對保險公司來講，如若只做車險和壽險的話，購買者一般不會太多，但當引入投資理財產(chǎn)品之后，人們的關(guān)注程度就會迅速增強，進而激發(fā)保險業(yè)的潛力，西方發(fā)達國家的投資理財就是由保險向外劃分的，由于國內(nèi)民眾對保險的認識不夠到位，才會引發(fā)這種狀況。

（三）投資理財從有形向無形過度

結(jié)合自身的經(jīng)驗和體會，在上世紀初期，當房地產(chǎn)行業(yè)剛剛興起并為人所知的時候，幾乎所有炒樓的人都發(fā)了一大筆財，再加上房地產(chǎn)開發(fā)商的強力壓盤，外地務(wù)工人員對樓房的剛性需求等等，都在此階段顯現(xiàn)了出來、刺激了國內(nèi)房價的上漲。自古中國人對于房子就有家和溫暖的共識，十分注重居住品質(zhì)。因此，當國家養(yǎng)老、養(yǎng)兒防老等想法均無效的情況下，樓房便自然而然地成為中年人養(yǎng)老的唯一保障，與此同時，各地政府也開始大興土木，一棟棟的樓盤平地而起，以供投資者購買。前幾年，不少樓房的價格都漲了好幾倍，在這種利益暴增的情勢下，政府的管制政策像一盆冷水把房產(chǎn)投資的熱情熄滅。目前投資者明顯可以感受到投資逐漸由有形向無形轉(zhuǎn)變，股票、基金、期貨等成為了投資者的新寵，這些投資項目擁有操作便捷、收益明顯的特征。除了不需要數(shù)量快速增加的股票交易所外，也無需拿實物來兌換現(xiàn)金，只需點擊下鼠標便能夠完成，目前很多白領(lǐng)都用午休的時間進行交易和相關(guān)操作，特別方便快捷。

三、大眾家庭投資理財未來形勢分析

（一）大多數(shù)家庭選擇加入投資理財隊伍中

中國作為一個人口眾多的大國，每個國民都為世界經(jīng)濟創(chuàng)造了不少財富，在刺激經(jīng)濟水平迅速提高的同時，也推動了社會財富的大量積累。但是，由于所增加、積累的財富無法平均地被分配到每家每戶當中，而是依照勞動人員的參與程度和所作貢獻進行有關(guān)分配，即我們常說的“按勞分配”。所以說，大眾家庭的資金除了來自辛勤勞動以外，就是資本投資收到的回報了。當然，所有的資本投資均存在不同程度的風險，即使參與了也未必能有收益，可如若不參與則一定無法獲得任何投資帶來的收益。在目前這種可觀資本增值的前提下，不管個人擁有資金的多少，只要其不參與投資、不進行理財規(guī)劃，將會被財富邊緣化。因此，普通的大眾唯有借助資本投資來參與市場的正常運作才能不被邊緣化。

現(xiàn)在國內(nèi)的證券股票和基金開戶基數(shù)較大，然而真正利用到運營中的比例極少。因股市存在很大的風險性，加上又沒有掌握足夠的股票專業(yè)知識，不少股民一致認為專家投資是正確的、有極大幫助的，進而大量購入基金期望獲得和市場相對應(yīng)的回報?，F(xiàn)有的一個趨勢就是，在目前這種國民經(jīng)濟快速增長、現(xiàn)有投資受益者高達八成的前提下，未來將會有更多的人參與到股票投資的行列當中。由于政府的資金管制政策和大眾家庭對投資方面技能的缺失，我國大眾家庭都將進入到門檻較低、風險相對較小、收益穩(wěn)定、變現(xiàn)能力好的金融投資產(chǎn)品，像購買基金、股票等等；對專業(yè)技能要求更高些的購房、黃金、期貨等投資，大眾家庭恐怕無法加入其中。

（二）大眾家庭的金融投資預(yù)測及投資理財趨勢分析

1.金融投資順應(yīng)投資理財趨勢

不論是公司的投資理財，或者是大眾家庭的金融投資，均需要依市場的規(guī)律行事，把控好市場運營的主流方向，切莫一味追求暴利。我們可以將市場運作的方向分成基本運動、中期趨勢及日常波動三種。基本運動，即基本牛市，舉例來說，就像是股市，不可能一直漲或者一直跌，這樣才是正常的狀態(tài)。對于大眾群眾來講，最應(yīng)注重的就是中期趨勢，因為如若基本運動確立，短期內(nèi)無法改變其中期趨勢。因此投資人員會準確掌握中期趨勢，在牛市的中期階段，主要根據(jù)市場氛圍來調(diào)整行情，其次調(diào)整的時間范圍不等，一般為幾個月左右，如若大盤進入到調(diào)整期時，此時投資者應(yīng)立即改變投資思路、變更方式。

2.儲蓄的偏好會繼續(xù)下降、有形投資比重將會銳減

一旦普通民眾形成了自身的投資理財觀之后，便會將自身的大部分積蓄投入投資市場。因此，不管家庭經(jīng)濟實力怎么樣，都會選擇保留一些資金，這些資金在銀行中很長一段時期內(nèi)都不會輕易變動，所以說短期內(nèi)，大眾家庭對于銀行儲蓄的偏好將持續(xù)降低。通過前一階段的房產(chǎn)實例能夠總結(jié)出：目前人們對房產(chǎn)的投資偏好有明顯降低的趨勢，不只是房地產(chǎn)，整個有形投資市場都是這種趨勢。在幾年前，不少人以為必須要是看得見摸得著的才能讓人心里踏實，而現(xiàn)在多種無形投資突破了這種思維的局限和束縛，并將在以后很長一段時間內(nèi)得到保持。

結(jié)束語

綜上所述，金融投資理財已成為國內(nèi)大眾家庭最基本的管理個人財富的方式，像股票投資和購買基金等投資都深入到了大眾家庭的日常理財生活中，銀行儲蓄現(xiàn)今已遠遠滿足不了民眾的實際需求。在當前社會經(jīng)濟迅速上升、人民幣幣值穩(wěn)定的經(jīng)濟環(huán)境下，預(yù)測會有更多的大眾家庭參與到這種風險小、變現(xiàn)能力強的投資方式隊伍中來，并且投資者自身的專業(yè)技能和風險意識等都會進一步提升。

參考文獻：

篇（10）

在中職學(xué)校財會專業(yè)開設(shè)一門《個人投資理財》課程的選修課，有助于拓寬學(xué)生的就業(yè)領(lǐng)域。學(xué)生通過學(xué)習(xí)，能夠具有一定理財意識，掌握一些實用的理財方法，能夠?qū)W會合理安排消費，合理選擇投資工具，并能通過合理的投資理財方式實現(xiàn)自己財富的保值與增值。

一、中職學(xué)校《個人投資理財》課程教學(xué)現(xiàn)狀及存在的問題

1.保持傳統(tǒng)的教學(xué)方式以講授理論知識為主

傳統(tǒng)的《個人投資理財》課程教學(xué)方法仍以講授法為主，教師主導(dǎo)課堂、學(xué)生被動接受等現(xiàn)象普遍存在，教師和學(xué)生間的互動較少，缺乏實用性和生動性，不利于學(xué)生發(fā)揮積極性和主動性。目前，中職學(xué)校開設(shè)的投資課程在教學(xué)中，多注重理論知識的傳授，學(xué)生雖然對部分概念有所掌握，但面臨解決具體問題時就往往束手無策，無法全面正確地理解和掌握所學(xué)內(nèi)容。

2.現(xiàn)有的教材內(nèi)容多數(shù)不適合中職生用

投資理財業(yè)務(wù)作為一門課程在中職學(xué)校財會專業(yè)開設(shè)的情況也不是很多，且由于中職學(xué)生的知識水平較低，缺乏自我學(xué)習(xí)的能力，他們沒有經(jīng)濟學(xué)、管理學(xué)、金融學(xué)的基礎(chǔ)知識，僅有一般的會計專業(yè)知識。因此，若將投資理財作為選修課開設(shè)的話，應(yīng)該重視學(xué)生對實用性理財知識的需求。但是，當前中職版用的《個人投資理財》可選教材較少，市場上存在的許多教材都是適用高職使用的，都只是對理財規(guī)劃、銀行理財、證券、保險、房地產(chǎn)投資等常規(guī)知識點進行理論知識的介紹，面廣且點多，理論內(nèi)容多但操作內(nèi)容少，這讓中職學(xué)生在學(xué)習(xí)該課程時缺乏動力，也影響了該課程教學(xué)質(zhì)量的提升。

二、《個人投資理財》課程教學(xué)改革措施

中職學(xué)校的教學(xué)主要以培養(yǎng)學(xué)生能力為中心，重視提升學(xué)生的綜合素質(zhì)，重視學(xué)生的可持續(xù)發(fā)展能力。針對目前中職學(xué)校投資課程的教學(xué)存在的問題，作者對該課程的教學(xué)改革進行了初步探索，提出了理論學(xué)習(xí)如何與實踐相結(jié)合的做法，提高了學(xué)生發(fā)現(xiàn)問題、分析問題與解決問題的能力，為學(xué)生提供了各種展現(xiàn)自我的機會。

1.靈活調(diào)整教學(xué)內(nèi)容，重新進行思考與探索

由于目前大多數(shù)教材不太適合中職生使用，因此，根據(jù)中職學(xué)生的知識水平和目前課程定位于選修課的現(xiàn)狀，對投資理財課程的教學(xué)內(nèi)容進行重新編排十分必要。編者應(yīng)該與中職學(xué)生的知識基礎(chǔ)相適應(yīng)，在教材內(nèi)容的深度和廣度上做權(quán)衡取舍。譬如理財規(guī)劃要求高、房地產(chǎn)投資門檻高，可以刪除或者縮編為一般了解內(nèi)容；銀行、證券、保險這三個投資渠道的門檻低，社會認知度高，可以作為主干內(nèi)容講授，從課時及實訓(xùn)課時上偏重，讓學(xué)生充分掌握這三個方面的理財知識。

2.積極組織討論，把課堂還給學(xué)生

充分改變課堂上教師一言堂的落后局面，學(xué)生從過去的被動接受知識，轉(zhuǎn)變?yōu)橹鲃訁⑴c式的討論學(xué)習(xí)，在課堂上多組織小組討論等，在討論過程中，老師及時跟學(xué)生說明參與討論過程中的要求及注意的問題，多鼓勵學(xué)生發(fā)言，充分發(fā)揮小組的作用，激勵學(xué)生發(fā)言的積極性。

進行討論學(xué)習(xí)能讓學(xué)生有較大的自由度和較多的展現(xiàn)自我的機會，能夠調(diào)動學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣，開發(fā)學(xué)生自主學(xué)習(xí)、主動獲取知識的潛能。學(xué)生在小組協(xié)作與討論的過程中加深對投資理財課程整合理念的理解，能有針對性地運用理論知識去分析問題。同時，在討論中讓學(xué)生發(fā)現(xiàn)自己的薄弱環(huán)節(jié)，再予以彌補。這既鞏固了理論知識，又提高了實際操作的能力，還能提高學(xué)生的自學(xué)能力與學(xué)習(xí)效率。

三、今后繼續(xù)努力改革的方向

首先，加大關(guān)于中職學(xué)校使用的投資理財課程教材的編寫工作。教材選用要考慮中職學(xué)生的具體特點，須符合專業(yè)人才培養(yǎng)目標及課程教學(xué)的要求。建議分模塊進行，在銀行理財投資模塊中，多增加信用卡的使用技巧及注意事項，并結(jié)合案例講解；增加網(wǎng)上銀行的基本操作和使用技巧；在證券投資模塊中，增加股票基本術(shù)語及簡單K線介紹、常見K線組合分析等內(nèi)容；在保險理財模塊中，增加生活保險案例教學(xué)內(nèi)容，及理賠注意事項等內(nèi)容。

其次，教師的自身綜合素質(zhì)需要繼續(xù)提高。在實踐教學(xué)過程中，譬如上面提出的在模擬比賽、分組討論等各項活動中，學(xué)生會遇到很多問題。在模擬比賽中，要指導(dǎo)學(xué)生關(guān)注哪些內(nèi)容，避免學(xué)生經(jīng)不住網(wǎng)絡(luò)的誘惑去玩手機或賭博。在分組討論中，教師要創(chuàng)造良好的自由討論的氣氛及環(huán)境，啟發(fā)學(xué)生積極參與，否則討論可能會進入誤區(qū)，會成為聊天。這些時候，都需要教師做好引導(dǎo)工作，才能使比賽或討論都緊緊圍繞中心主題展開。因此，任課教師只有在課前做好充分準備，并在教學(xué)過程中學(xué)會不斷反思，不斷拓寬自己的專業(yè)知識面，對于學(xué)生可能提出的各式各樣的問題，教師才能給予正確而恰當?shù)囊龑?dǎo)與解答。